大和：重申中航科工出售评级目标价6.5港元

2024-02-03 网络

大和公开发表研究报告引述，重申中航科工（02357）“回购”评级，状况是看得见母美国公司有更多财产重组机会，以及潜在的A股主板将缩小其A股子美国公司之间的估值差距。但由于2022年业绩很低考虑到，将2023-24年每股盈余数据分析降至5%-7%，目标价由7港元降至7.1%至6.5港元。美国公司2022总年收入工业产值上涨6%，而净利润工业产值回升6%。剔除非都只新项目，该行预估调整后盈余工业产值回升11%，很低该行考虑到。

报告中引述，随着企业影响力也和年收入的增大，美国公司管理层认为今后收益和盈余能力会因影响力也工商业而增加。此外还表示，中航科工将受益于民营企业推广主板国企高质量发展，营造旗舰级财团和培育行业专长的龙头企业。在国家所安全方面，美国公司深入航空供应链，遮盖国内整机、装配和系统生产。目前再一未完成对母美国公司航空系统美国公司的收购，此次收购使美国公司涵盖C919生产的8个应用。此外，管理层特别强调，A股主板构想保持不变，预估母美国公司的财产注入将继续，特别是考虑新技术、航空电子和机电相关财产。